9月の米雇用統計を受けてドル／円は148円台に上昇。一時148 ..
【FX】米雇用統計 FX売買戦略！2025年のドル円はどうなる！？（2024年12月6日(金) 12：00～13：00）
円相場 一時 1ドル＝149円台まで値下がり 米雇用統計受け | NHK
昨日のドル/円は終値ベースで約0.4％下落。150.00円を挟んで上下したが、本日の米11月雇用統計を前に、持ち高調整と見られるドル売りがやや優勢だった。米11月雇用統計は、ストライキやハリケーンの影響で雇用者数が1.2万人増にとどまった10月の反動が期待されている。非農業部門雇用者数の市場予想は、今年1月から10月の平均増加幅（17.0万人）を上回る22.0万人増。その他、失業率は横ばい予想の4.1％、平均時給は前月比+0.3％、前年比+3.9％と堅調な伸びが続くと予想されている。本日の雇用統計は、米連邦準備制度理事会（FRB）が17-18日の連邦公開市場委員会（FOMC）で利下げを行うか見送るかを決めるにあたって最も重要なデータとなる。米金利先物における12月利下げ（25bp＝0.25％ポイント）の織り込みは、昨日終了時点で70％。雇用統計の結果次第でさらに上昇することも、50％を割り込んで低下することも考えられる。ドル/円の反応も大きなものにならざるを得ないだろう。
⑤日銀が追加利上げを急がないこと、米国が通常ペースの利下げサイクルに入る見通しが強まったことで、9月16日にかけての日銀追加利上げと米国の連続大幅利下げという対比での円高感は大幅に後退し、株高・米長期債利回り上昇再開によるドル円への押し上げ効果も継続しやすい状況とすれば、当面はドル高優勢の流れを背景にドル円も高値切り上げを試して行くのではないかと思われる。
以上を踏まえ、当面のポイントを示す。
（１）当面、147円を下値支持線、150円を上値抵抗線とする。
（２）目先は149円到達によるポジション調整で下げやすいと注意するが、147円前後までで確りする内は押し目形成から一段高へ進み150円を試してゆくとみる。150円前後は反落警戒とするが、米ＣＰＩ等によりドル高の勢いが増す場合は151円を目指して行くとみる。
（３）147円割れから続落の場合は10月4日午後安値145.88円を試すとみるが、4日午後安値を割り込まない限りは底上げ基調の維持として次の上昇期に一段高へ進む可能性があるとみる。
【ドル円相場】円、148円台後半に下落 米雇用統計が予想上回る
本日は米経済指標として、10月雇用統計や同ＩＳＭ製造業景況指数などが発表される予定となっている。なかでも前者、雇用統計への関心が高いものの、その1時間半後に発表される後者も予断を許さず。対照的な内容となるようだと、それぞれの発表をめぐり荒っぽい変動が続く可能性もある。
そんな本日欧米時間のドル/円予想レンジは151.60-153.10円。ドル高・円安方向は、まず東京高値の152.65円レベルが最初の抵抗で、上抜けると153円乗せを目指す展開か。
対するドル安・円高方向は、同じく本日東京安値に当たる151.80円レベルの攻防にまずは注目。割り込めば200日線を目指すが、それも下回るとさらに下値余地が拡大しかねない。
ドル円は9月27日の自民党総裁選における反緊縮アベノミクス継承派の高市氏優勢から緊縮派でアベノミクス継承へ否定姿勢とされた石破氏の逆転勝利となったことを「石破ショック」として9月27日高値146.47円から30日安値141.64円まで下落幅4.83円となる大幅下落に見舞われたが、日経平均の大幅下落も招いていたため3日夕刻に石破首相・植田日銀総裁会談がもたれ、石破氏が当面は利上げする環境にないと考えているとし、植田日銀総裁も早期追加利上げに否定姿勢を示したことでショック安の解消へ向かい、10月3日高値147.23円で9月27日高値を超え、10月4日の米雇用統計後に149円到達へ大幅続伸した。
①9月16日安値139.57円を起点とした上昇は9月27日高値までを一段目とし、9月30日への急落を押し目形成として一段高に入ったために二段目の上昇期に入った。
国際ニュースを起点に複雑な世界を読み解く「ワールド・デコーダー」。今回のテーマは、きょう最新のデータが発表される「アメリカの雇用統計」。
雇用統計・ライブ実践リアルトレード（2024年12月6日(金) 21：00～23：00）
ドル/円相場は、大きな意味ではレンジ内だが、ややドル安方向のリスクを感じさせる足形。実際、昨日欧米時間の終盤に152円割れ、そして本日東京でその安値をさらに下回る局面も観測されていた。テクニカルには、151円半ばに位置する移動平均の200日線も、視界内に捉えていることは間違いないだろう。しかし、先でも取り上げたように、このあとには米雇用統計の発表という重要イベントを控えており、その結果次第では一転してドルが再び買い進まれる展開もあり得る。
引き続き日米金融政策が注視されるなか、日銀については「12月利上げ説」が取り沙汰されており、今後の動きが気になるところ。それに対し米国は、早期利下げ観測が後退しつつある。先で指摘したように昨日発表された米経済指標は総じて良好となり、観測を支援した格好だが、本日このあと発表される米雇用統計の内容如何では再び早期利下げ観測が強まることもありそうだ。また、その影に隠れがちだが、ＩＳＭ製造業景況指数の発表にも一応注意を払っておきたい。
米雇用統計が予想を上回る強さを見せたことで直前安値146.52円から148円台へ急伸し、5日未明には149円に到達した。
10/7(月)
休場 中国
14:00 (日) 日銀地域経済報告「さくらリポート」
14:00 (日) 8月 景気先行指数ＣＩ・速報値 （7月 109.3、予想 107.2）
14:00 (日) 8月 景気一致指数ＣＩ・速報値 （7月 117.2、予想 113.6）
15:00 (独) 8月 製造業新規受注 前月比 （7月 2.9％）
15:00 (独) 8月 製造業新規受注 前年同月比 （7月 3.7％）
18:00 (欧) 8月 小売売上高 前月比 （7月 0.1％、予想 0.2％）
18:00 (欧) 8月 小売売上高 前年同月比 （7月 -0.1％、予想 1.0％）
26:50 (米) カシュカリ・ミネアポリス連銀総裁、質疑応答
28:00 (米) 8月 消費者信用残高 前月比 （7月 254.5億ドル、予想 134.0億ドル）
一方でＮＹダウは前日比341.16ドル高と大幅上昇して終値ベースの史上最高値を更新、ナスダック総合指数も219.37ポイント高と上昇、Ｓ＆Ｐ５００指数も51.13ポイント高と上昇した。
連続大幅利下げ期待は後退したものの通常ペースの利下げは継続し、米労働市場も底固いことからソフトランディングしつつ株高基調を継続するとの見方を背景に買われたが、米東海岸やメキシコ湾岸での港湾労働者のストライキが暫定合意したとの報道も株高に寄与した。
ドル円にとっては米長期債利回りの上昇による日米金利差面からの押し上げ効果と米国株高が日経平均の上昇へ寄与することでリスク選好感が継続しやすくなっていることも円安を助長する要因となっている。
米雇用、予想外の強さで円安株高 大幅利下げ「間違いだった」の声も
米雇用統計が予想を上回る強さを見せたことで直前安値146.52円から148円台へ急伸し、5日未明には149円に到達した。
個人投資家は、今夜の米雇用統計で円安期待か？ 円ショート増える
〇先週のドル円、石破首相・植田日銀総裁の利上げ否定姿勢を好感して146円超えへ急伸
〇週末は米雇用統計が予想を上回る強さを見せたことで148円台へ急伸し、5日未明には149円に到達
〇米長期債利回り大幅上昇、ＮＹダウは史上最高値更新
〇149円到達により調整で下げやすいと注意、147円前後までで確りする内は一段高へ進み150円を試すか
〇147円割れから続落の場合は145.88を試すとみるが、割り込まない限りはに一段高へ進む可能性
一時1ドル＝153円台→151円台後半に 米雇用統計が市場予想を下回り
〇本日のドル円、151.80を示現して目先底入れ後、152.65前後へ上昇
〇今夜の米雇用統計、PMI、ISMの結果次第では乱高下の可能性も
〇テクニカルには、目先高値153.88を目指すか、151円半ばの200日移動平均線割れとなるか要注視
〇ドル高・円安方向、152.65レベルが最初の抵抗
〇ドル安・円高方向、151.80レベルの攻防にまずは注目
〇ドル円予想レンジ：151.60-153.10
今晩から明日にかけての外国為替市場のドル円相場は、米ADP雇用統計などが注目されそうだ。予想レンジは1ドル＝146円60～147円50銭。
一方、材料的に注視されていたものは「米経済指標」と「北朝鮮情勢」について。
前者は、昨日のＮＹ時間に重要な米経済指標が相次ぎ発表されたが、総じていえば予想通りかやや良好な内容が多かった。たとえば、ＰＣＥデフレーターはおおむね予想通りだったが、同コアデフレーターや新規失業保険申請件数はやや強めの内容。そうした状況下、本日はこのあと注目の10月雇用統計が発表される予定だが、果たしてどういった内容となるのか注目だ。ちなみに、もっとも注視されている非農業部門雇用者数はプラス10万人程度を予想する向きが多いものの、ハリケーンやストが数字の下方修正要因になるなどとして、警戒を抱く声も聞かれている。
1日午前のニューヨーク外国為替市場では、米雇用統計の発表直後にドル売りが優勢となり、円は一時1ドル＝151円79銭に上昇する場面もあった。
東京市場は結果ドルが小高い。上下に振れるなかなかの乱高下をたどるも、徐々にドル買いが優勢となり結局高値引け。
米国雇用統計が「為替」を動かす ? その仕組みを解説 | マネー
ドル円は2日夕刻の石破首相・植田日銀総裁会談と両者による当面の利上げ否定姿勢を好感して144円前後の水準から146円超えへ急伸し、3日午前に147.23円へ高値を伸ばして石破ショックによる9月27日高値146.47円からの急落幅を解消した。4日の日中は反騰一巡と夜の米雇用統計を控えた持ち高調整で午後に一時146円を割り込んだものの持ち直していたが、米雇用統計が予想を上回る強さを見せたことで直前安値146.52円から148円台へ急伸し、5日未明には149円に到達した。
続落 1ドル=148円60〜70銭 米雇用統計受け大幅利下げ観測後退
世界経済の中心ともいえるアメリカの経済指標で最も注目度の高い「雇用統計」がどのような経済指標であるのか紹介してきました。米国の労働市場を知ることはFX取引をする上で重要で、米国経済の先行きを予測する際にも役立ちます。特にリーマンショック以降、雇用統計を受けて相場が動くことが多く、FX初心者の方もしっかりとその意味を理解して取引に臨みたいです。「雇用統計」の発表日時や予想値は経済指標カレンダー見て確認するとよいでしょう。経済指標カレンダーはこちらからご覧ください。
円高圧力、雇用統計で再上昇も 米製造業に弱さ 利下げ見通し深まる
米労働省による9月雇用統計では、景気動向を反映する非農業部門就業者数が前月比25万4000人増となり8月の15.9万人増及び市場予想の14万人増を大幅に上回り過去６カ月で最大の増加となった。7月分は速報から5万5000人上方修正され、8月分も1万7000人上方修正された。
失業率も8月の4.2％から4.1％へ改善し、インフレ指標である平均時給伸び率は前月比0.4％で8月の0.5％を下回ったものの予想の0.3％を上回り、前年同月比は8月の3.9％から4.0％へ加速した。
米労働市場の底固さを示すものと受け止められ、11月ＦＯＭＣでの連続大幅利下げ期待はほぼ解消し、11月と12月は通常の0.25％利下げが続くとの見方が大勢となったために為替市場はドル全面高となりポンド、ユーロ、豪ドル等が揃って下落、ドル円は上昇した。
ドル円相場は4日、再び144円台を記録。米国経済への不安が背景にあり、今後の雇用関連指標の結果でも相場が動く可能性がある。
みんなのFXが毎営業日掲載しているFXレポートでも、米雇用統計について触れることがよくあります。第1金曜日の前後は、こちらのFXレポートもぜひご覧ください。
[PDF] 2024年8月米雇用統計の注目点と予想される金融市場の反応
シカゴ連銀のグールズビー総裁は4日の雇用統計が底固さを示したものの、「雇用市場は幅広い指標から見て冷え込んでおり、インフレ率が目標の2.0％をアンダーシュートする兆候さえある」、「（政策金利は）今後12～18か月で大幅に引き下げられる必要がある」と述べている。今回の雇用統計結果を受けて11月の利下げが見送られるとの見方はほとんどないようだ。
円相場 小幅な値動き 米雇用統計発表前に取り引き控える | NHK
雇用統計の「非農業部門雇用者数」の変化は発表数値が事前予想から大きく乖離することが多々あり、この性質から発表直後は為替レートが大きく動く傾向にあります。米国雇用統計発表前に各社の予想値が発表され、これを基にコンセンサス予想（平均値）が作り出されていきます。事前予想通りの結果となった場合には相場があまり変動しないことが多く、「失業率」などが材料視されることがあります。予想以上の結果となった場合には、株価が上昇してドルが買われる傾向があります。逆に予想を下回る結果となった場合には、株価が下落してドルが売られる傾向があります。
個人投資家に人気のあるドル円も米雇用統計発表後に大きく動くことが多いため、この日は取引高(ポジション)も増える傾向にあります。
ドル円相場はどう動く？9月｢雇用統計｣に潜む､2つの“台風の目”
後者は、週間を通して「北朝鮮によるロシアへの派兵」が物議を醸すなか、昨日から本日に掛けても幾つかの要人発言などが聞かれていた。実際、米国連代理大使は「ロシアのクルスク州に北朝鮮兵士は8000人いる」、米国務長官は「ロシアは北朝鮮兵を近く前線に投入する見込み」、さらにゼレンスキー氏は「数日以内に北朝鮮兵と交戦する可能性がある」と述べていたようだ。一方、それとは別に昨日早朝に観測された、北朝鮮による大陸間弾道ミサイル（ＩＣＢＭ）発射と思しき動きを受け、国連安保理は4日にも緊急協議を行うことを明らかにしている。
米雇用統計の結果です✍️ 21:30発表 非農業部門雇用者数結果：+20.6万人予想 ..
10月4日の米長期債利回りは米雇用統計の堅調さにより総じて大幅上昇した。
長期金利指標の10年債利回りは前日比0.12％上昇の3.97％となり、一時3.99％をつけて2023年10月5.02％以降の最低とした9月17日の3.60％後の最高として8月8日以来2カ月ぶりの水準へ戻した。週間では0.22％上昇した。
30年債利回りは0.07％上昇の4.25％となり、一時4.27％をつけて9月17日の3.90％以降の最高として8月9日以来2カ月ぶりの水準へ戻した。週間では0.14％上昇した。
政策金利動向に敏感な2年債利回りは連続大幅利下げがほぼなくなったとして前日比0.22％上昇の3.93％へ急伸し、25日の3.51％以降の最高として9月3日以来1カ月ぶりの水準へ戻し、週間では0.37％上昇した。